1 Şubat 2024 Emtia ve Para Piyasası Günlük Teknik Bülteni

Altın
Fed, dün yaptığı toplantıda piyasa beklentilerini karşılayarak para politikasını değiştirmedi. Karar metninde enflasyonun %2’lik hedefe ulaşması için daha fazla güven oluşması gerektiği ve faiz indirimine henüz hazır olmadığı belirtildi. Ayrıca para politikası metninde enflasyon sorunu çözülene kadar faiz artırımı yapılacağına dair ifade kaldırıldı ve böylece ek faiz artırımı ihtimali ortadan kalktı. Fed Başkanı Powell, basın toplantısında faiz indirimine kapıyı açık bıraktı ancak indirimin yakın zamanda olmayacağını söyledi. Powell, mart ayında faiz indirimi yapmalarının pek mümkün olmadığını ve mart toplantısında bir indirim beklenmemesi gerektiğini ifade etti. Powell, politika faizinin zirvede olduğunu ve ekonomi beklentiler doğrultusunda giderse bu yıl faiz indirimine başlanabileceğini söyledi. Bugün, ABD’den işsizlik maaşı başvuruları ve PMI verileri, Euro bölgesinden enflasyon oranı ve İngiltere’den Merkez Bankası faiz kararı takip edilecek.

Ons Altın, Fed’in faiz kararı ve Powell’In açıklamalarının ardından sınırlı bir görünüm çizmekte. Güncel görünümde 2032 seviyesi üzerinde kalıcılık yukarı yönlü eğilimin devam etmesine imkan sağlayabilir. Bununla birlikte 2052 dolar seviyesi önemli bir direnç olarak takip edilebilir. 2052 doların üzerinde günlük kapanışlar yapılırsa 2082 dolar hedef olabilir. 2030 altında kapanışların gelmesi durumundaysa 2020 – 2010 bandı takip edilebilir.

DESTEK 2032 2020 2010
DİRENÇ 2052 2082 2108
Gümüş
karşılayarak faiz oranlarını değiştirmedi. Banka, politika faizini 22 yılın en yüksek seviyesi olan %5,25-%5,50 arasında sabit tuttu. Piyasalar, FED’in ne zaman faiz indirimi yapacağına dair ipuçları aradı. FED Başkanı Powell, basın toplantısında faiz indirimi yapmalarının mart ayına kadar pek mümkün olmadığını söyledi. Powell, bu yıl faiz indirimine başlamayı uygun gördüklerini de belirtti. Gün içerisinde ABD’den işsizlik maaşı başvuruları ve PMI verileri, Euro bölgesinden enflasyon oranı ve İngiltere’den Merkez Bankası faiz kararı takip edilecek.

Ons Gümüş, Fed’in faiz kararının ardından aşağı yönlü fiyatlamasını devam ettirerek 23 dolar seviyesinin altına geriledi. Gün içerisinde 22.75 ve 22.40 seviyeleri destek, 22.86 (22GHO) ve 23.13 (100GHO) seviyeleriyse direnç olarak takip edilebilir.

DESTEK 22.75 22.40 22.00
DİRENÇ 22.86 23.13 23.30
DXY (Dolar Endeksi)
Dün, ADP tarım dışı istihdam verisinin açıklanmasının ardından düşüş yaşayan dolar endeksi, Fed’in faiz kararı ve Powell’ın açıklamalarıyla birlikte hızlıca toparlandı ve yükseliş eğilimini sürdürdü. Gün içerisinde Euro bölgesi TÜFE oranları, BoE’nin faiz kararı ve ABD’den gelecek olan PMI ve işsizlik haklarından yararlanma başvuruları verileri takip edilecek.

Zayıf ADP verisinin ardından dolar endeksi 103 seviyesi altına doğru hızlı bir düşüş gösterirken, Fed Başkanı Powell’ın açıklamaları dolar endeksindeki kayıplarının silinmesini ve endeksin 103,70 seviyesi üzerine ulaşmasını sağladı. Alıcılı seyrinde devam etmesi ve 103.60 seviyesi üzerinde kalıcılığın sağlanması durumunda 104.20- 104.30 bandına kadar yükselişler hedeflenebilir. Olası geri çekilmelerdeyse 103.60 – 103.53 (200GHO) altında kalıcılığın sağlanması beklenilebilir. Bu seviyelerin altındaysa 103.02 (22GHO) desteği takip edilebilir.

DESTEK  103.60  103.53 103.02
DİRENÇ  104.20 104.30 104.70
EURUSD
FED, dün yaptığı toplantıda faiz oranlarını değiştirmeyerek piyasa beklentilerini karşıladı. Politika faizi %5.25-%5.50 arasında sabit kaldı. FED, faiz artırım döngüsünü sonlandırdığını ancak faiz indirimine gitmek için henüz hazır olmadığını belirtti. Powell, Mart ayına kadar faiz indirimi yapmalarının pek mümkün olmadığını söyledi. Bugün ise Euro bölgesinden enflasyon verisi saat 13:00’te açıklanacak. Bu veri, Avrupa Merkez Bankası’nın faiz indirim zamanlaması hakkında ipuçları verebilir. Günün devamındaysa AMB başkanı Lagarde’nin konuşması ve ABD PMI verileri takip edilecek.

Fed kararı ve Powell’ın açıklamalarının ardından güçlenen Dolar endeksi, EURUSD paritesindeki aşağı yönlü eğilimin devam etmesine neden oldu. Gelen satışlarla birlikte 100 günlük hareketli ortalamasını test eden paritede gün içi fiyatlanmalar takip edilecek. Özellikle 1.0780 (100GHO) – 1.0760 bandı önemli bir destek konumu olarak öne çıkmakta. Olası toparlanma hareketlerindeyse 1.0825 – 1.0840 (200GHO) bandı takip edilebilir.

DESTEK  1.0780 1.0760 1.0730
DİRENÇ   1.0825  1.0840 1.0893
GBPUSD
Fed’in faiz oranlarını değiştirmeden bırakması ve Powell’ın güçlü bir ekonomik görünüm sunduğu konuşması sonrasında Dolar endeksi yükselişini sürdürdü ve GBPUSD paritesi üzerinde baskı oluşturdu. Bugün ise İngiltere Merkez Bankası’nın (BoE) faiz kararı ve Başkan Bailey’in açıklamaları izlenecek. BoE’nin faiz oranlarında bir değişikliğe gitmesi beklenmiyor ancak piyasalar faiz indirimine ne zaman başlanacağına dair ipuçları aramaya devam edecek. İngiltere’de enflasyonun yakın zamanda %2’lik hedefe ulaşacağı öngörülüyor. ABD’de ise PMI ve işsizlik maaşı başvuruları verileri önemli olacak.

Güne satıcılı bir şekilde başlayan GBPUSD paritesinde 1.2610 ve 1.2560 (200GHO) seviyeleri destek, 1.2670 (50GHO) ve 1.2725 seviyeleriyse direnç olarak takip edilebilir.

DESTEK 1.2610 1.2560 1.2545
DİRENÇ 1.2670 1.2725 1.2770
Ham Petrol
Dün Fed’in Mart’ta faiz indirebileceği ihtimalini azaltan açıklaması, ABD’nin İsrail ile Hamas arasında ateşkes için ilerleme sağlandığını duyurması ve ham petrol stoklarında gerçekleşen 1,2 milyon varil yükseliş, petrol fiyatlarında düşüşe neden oldu. Bugün OPEC toplantısı başta olmak üzere ABD’den gelecek veriler, petrol fiyatlarını etkileyebilir.

Hafta başında 79 dolar seviyesinin üzerine çıkan petrol fiyatları, kademeli aşağı yönlü hareketler gerçekleştirmekte. Dün gelen satışla birlikte %2,50’ye yakın değer kaybına uğrayan petrolde 75.00 ve 74.04 (22GHO) seviyeleri destek, 76.13 ve 77.42 (200GHO) dolar seviyeleriyse direnç olarak takip edilebilir.

DESTEK  75.00 74.04 73.50
DİRENÇ  76.13 77.42 78.75