18 Aralık 2023 Emtia ve Para Piyasası Günlük Teknik Bülteni

Altın
Geçen hafta Çarşamba günü yılın son toplantısını yapan FED, piyasaların beklediği gibi faiz oranlarını değiştirmedi ve yüzde 5.25-5.50 arasında tuttu. Bu kararla birlikte FED, üst üste üçüncü kez faizlerde değişikliğe gitmedi. Toplantı sonrasında konuşan FED Başkanı Powell, ekonomiye bağlı olarak önümüzdeki yıl faizleri düşürebileceklerinin işaretlerini vererek güvercin bir tutum sergiledi. Bu gelişmeler, doların dünya piyasalarında zayıflamasına ve Altın’ın değer kazanmasına yol açtı. Haftanın son günündeyse ABD’den PMI verileri geldi. Aralık ayında İmalat PMI 48,2 ile beklentilerin ve kasım ayının altında kalarak daralmayı gösterdi. Hizmet PMI ise 51,3 ile beklentilerin ve kasım ayının üzerinde çıkarak büyümeyi gösterdi. Bileşik PMI da 51’e yükselerek ekonomik aktivitenin arttığını işaret etti. Haftanın ilk işlem günündeyse önemli bir veri akışı bulunmamakla birlikte piyasaları sakin bir gün bekliyor.

Ons Altın, yeni zirvesinden sonra sert bir şekilde düşerek 1970 dolara kadar gerilemişti. Ancak geçtiğimiz hafta çarşamba günü gerçekleşen Fed toplantısın ardından toparlanan ons Altın, 2048 dolara kadar bir yükseliş sergiledi. Güncel olarak 22 GHO(2014) ortalamasının üzerinde fiyatlanan ons Altında 2040 – 2052 bandı direnç takip edilebilir. 2052 doların üstüne çıkılması durumundaysa 2082 seviyesi direnç olarak izlenebilir. Olası geri çekilmelerdeyse 2014 - 2000 bandı takip edilebilir.

DESTEK 2014 2000 1985
DİRENÇ 2040 2052 2082
Gümüş
FED, geçen hafta Çarşamba günü yılın son toplantısını yaptı ve piyasaların tahmin ettiği gibi faiz oranlarını değiştirmeyerek yüzde 5.25-5.50 aralığında bıraktı. FED, kararın gerekçesini açıkladığı metinde, enflasyonun hala %2’lik hedefin uzağında seyrettiğini belirtti. Bankanın uzun vadeli hedefleri arasında maksimum istihdam ve fiyat istikrarı olduğunu hatırlattı. FED Başkanı Powell, basın toplantısında, ekonomik duruma göre önümüzdeki yıl faizleri azaltabileceklerini dile getirdi ve güvercin bir mesaj verdi. Bu sözler, doların dünya çapında değer kaybına ve gümüşün fiyat artışına yol açtı. Haftanın başlangıcında ise ABD’den önemli bir veri akışı bulunmuyor.

Ons gümüş, Fed toplantısı sonrası yükselişe geçti ve son zamanlardaki satış baskını kırdı. Kısa vadeli olarak 24.00 dolar seviyesi önemli bir eşik olacaktır. Bu seviye aşılabilir ve üzerinde kalıcılık sağlanabilirse 24.50 - 24.80 seviyeleri takip edilebilir. Ancak 24 dolar seviyesi altına kalıcı olunması durumunda 200 günlük hareketli ortalama ve 100 günlük hareketli ortalama olan 23.58 – 23.19 seviyelerine geri çekilmeler gelebilir.

DESTEK 23.58 23.19 23.00
DİRENÇ 24.00 24.50 24.80
DXY (Dolar Endeksi)
Geçtiğimiz Çarşamba günü yılın son toplantısını gerçekleştiren Fed, piyasa beklentilerini karşılayarak faizleri yüzde 5.25-5.50 arasında bıraktı ve önümüzdeki dönemde faiz artışı yapmayacağının işaretlerini verdi. Bu karar, dolar endeksinin sert bir şekilde değer kaybetmesine neden oldu. Fed’in faiz indirimine beklenenden erken başlayabileceği tahmin edildiği için dolar endeksi satış baskısı altında kalmaya devam ediyor. Yeni günde ise piyasalar sakin bir gün geçirecek.

Son zamanlarda toparlanma eğilimi içerisinde olan dolar endeksi, Fed toplantısının ardından 200 günlük hareketli ortalamasını aşağı yönlü sert bir şekilde kırıp, 101.70 desteğine kadar gerilemişti. An itibariyle 102.40 seviyelerinde fiyatlanan endekste, direnç olarak 102.50 ve 102.93 seviyeleri takip edilebilir. Satışların 101.90 seviyesinin altına doğru derinleşmesi durumunda ise 101.50 ve 101.00 seviyelerine kadar düşüş beklenilebilir.

DESTEK 101.90  101.50 101.00
DİRENÇ  102.50 102.93 103.50
EURUSD
Geçen hafta Avrupa Merkez Bankası ve FED faiz oranlarını değiştirmeyerek piyasa beklentilerini karşıladı. Fed başkanı Powell piyasalara karşı güvercin bir tutum sergileyerek, gelecek yıl faizleri indirebileceklerinin işaretini verdi. Avrupa Merkez Bankası Başkanı Lagarde ise faiz indirimlerinin zamana değil verilere bağlı olduğunu söyledi. Bu nedenle Euro bölgesinden gelecek olan ekonomik veriler önemli olacak. Yeni haftaya başlarken Euro bölgesinden önemli bir veri akışı yok. Yarın ise Euro bölgesinden enflasyon verisi takip edilecek.

Geçtiğimiz hafta gerçekleşen Fed toplantısının ardından sert bir yükseliş gerçekleştiren parite, 1.10’lu seviyelere kadar yükselmişti. Ancak Cuma günü dolar endeksi üzerinde gelen tepki alımlarının etkisiyle birlikte kısa vadeli bir geri çekilme yaşadı. Güncel görünümde 1.0910 – 1.0880(22GHO) seviyeleri destek olarak takip edilecek. Yukarı yönlü hareketin devamı durumundaysa 1.0965 ve 1.1017 dirençleri önemli olacak.

DESTEK  1.0910 1.0880 1.0829
DİRENÇ 1.0965  1.1017 1.1055
GBPUSD
FED, geçen hafta faiz oranlarını değiştirmeyerek piyasaların beklentilerini karşıladı. Fed başkanı Powell, güvercin bir mesaj vererek, önümüzdeki yıl faiz indirimine gidebileceklerini belirtti. Yeni haftanın ilk gününde İngiltere ve ABD’den önemli bir veri akışı bulunmuyor. Yarın ABD’den gelecek veriler, Çarşamba günü ise İngiltere’de açıklanacak TÜFE enflasyon verisi piyasaların takibinde olacak.

Fed toplantısının ardından sert düşen dolar endeksi, GBPUSD paritesinin yükseliş trendine devam etmesine neden oldu. Güncel görünüme baktığımızdaysa kar satışlarının ve dolar endeksinde gelen tepki alımlarının kısa vadeli bir geri çekilmeye yol açtığı görülmekte. Gün içerisinde 1.2725 ve 1.2802 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü olarak ise 1.2662(5GHO) ve 1.2590 destekleri izlenebilir.

DESTEK 1.2662 1.2590 1.2545
DİRENÇ 1.2725 1.2802 1.2850
Ham Petrol
OPEC+ toplantısı sonucunda üyelerin üretim kısıntılarına uymaları konusunda piyasalarda şüpheler oluştu ve petrol arzında fazla olabileceği endişesi petrol fiyatlarını baskı altına almıştı. Geçtiğimiz hafta ise Fed’in yumuşak bir tutum sergilemesi ve petrol rezervlerinde gelen düşüş petrol fiyatlarını biraz yükselti. Öte yandan piyasalar Kızıldeniz’deki son gelişmeleri izliyor. Mısır’ın Süveyş Kanalı İdaresi, ABD’nin Yemen’deki İran destekli Husilerin attığı 14 İHA’yı imha ettiğini açıkladı. Yeni haftada ABD’den ham petrol stokları verisi piyasaların ilgisini çekecek.

Petrol fiyatları, piyasalarda oluşan arz fazlalığı endişesi nedeniyle geçtiğimiz hafta salı günü sert bir düşüş gerçekleştirerek 67.77 seviyesine kadar gerilemişti. Ancak Fed kararlarının açıklanmasının ardından 70 dolar seviyesine doğru bir yükseliş gerçekleştiren pertol fiyatları, toparlanma eğilimini yeni haftanın ilk işlem gününde sürdürüyor. Kısa vadeli fiyat hareketlerinde 72.25 ve 73.85 dirençleri takip edilecek. Aşağı yönlü fiyatlanmalardaysa 71.28 ve 70.80(5GHO) seviyeleri izlenebilir.

DESTEK  71.28 70.80 69.58
DİRENÇ   72.25 73.85  75.00